Приоритетным направлением инвестирования средств данного фонда являются корпоративные облигации с потенциально хорошими перспективами роста и с высоким уровнем кредитного качества. Незначительная доля средств, для поддержания общей ликвидности портфеля, вкладывается в банковские депозиты. В случае падения ставок доходности на рынке облигаций, сокращается доля облигаций, а доля банковских депозитов увеличивается. В случае роста ставок доходности на рынке облигаций увеличивается доля портфеля в облигациях за счет сокращения его доли в депозитах. Включение конкретной облигации в инвестиционный портфель фонда происходит на основании анализа кредитного качества эмитента. Покупка облигаций происходит, если она дает премию по доходности в сравнении с облигациями эмитентов аналогичного кредитного качества.
Доходность/риск:
По соотношению риск-доходность данный фонд является наименее рискованным в линейке фондов Управляющей компании "Алемар". Существующие риски невыполнения своих обязательств эмитентами долговых бумаг снижены за счет включения в портфель облигаций широкого круга заемщиков. В случае невыполнения обязательств одним из эмитентов облигаций, потери могут покрываться за счет других эмитентов, что, как правило, не несет никакого риска для инвесторов, однако, может сказаться на итоговой доходности. Подобная степень диверсификации позволяет снизить кредитный риск всего портфеля.
